高档白酒项目可行性研究报告

1.1项目名称及承办单位

1.1.1项目名称：*****酒业年产1000吨高档白酒项目 1.1.2项目承办单位：

单位名称：*****酒业有限公司 法人代表：***

所有制形式：有限公司

1.1.3项目建设地点：**********经济合作区3号小区 1.2研究工作的依据与范围 1.2.1研究工作依据

*****酒业年产1000吨高档白酒项目可行性研究报告委托书。 1.2.2研究工作的范围

A、市场需求预测与现有规模论证； B、原材料供应的可行性调查； C、技术方案的研究；

D、工程项目对环境影响的研究；

E、现有固定资产估算及经济效益分析； F、厂区中的总体布置与交通运输。

1.3可行性研究报告的主要内容及其审批意见

1.3.1项目计划资金总额为800万元，全部由企业自筹。 1.3.2项目计划经济效益及社会效益

项目正式经营后年销售收入8000万元，年创税金及附加4080万元，年创利润总额1391.47万元，安排农村富余劳动力及下岗工人就业30人。 1.4推荐方案与研究结论 1.4.1项目承办单位概况 *****酒业有限公司，企业有较大的发展后劲，年产量1000吨左右，届时，该企业将成为*****以中高档白酒为主要产品的酿酒业优势企业，对地区经济发展将会有更大的推动作用。选址地点位于**********经济合作区3号小区，该项目规划总占地面积7387.06平方米，厂房建筑面积1119.10平方米。 1.4.2产品方案与生产规模

根据我国*****、延边州、*****省及东北地区的白酒市场实际情况，投资建设一条设计产量达1000吨的生产线，主要产品有：高档白酒、保健酒。 1.4.3厂址概述

项目建设在**********经济合作区3号小区，交通运输十分便捷，区域内供水、供电、供气基础设备完善。该建设地点环境状况良好，地上和地下均未被污染，适合本项目建设，符合*****整体规划。

1.4.4主要能源及动力供应

A、电负荷：建设工程用电设备，装机容量1500KW，生产、生活照明用电，由**********经济合作区供电所供电。

B、水量：总用水量13000吨，由自来水管线直接提供。 C、工业用水循环使用。 1.4.5、环境保护条件

企业的环境保护条件必须符合国家的环境保律、法规和环境保护部门的规章、标准。建

立符合国家环境保律、法规和环境保护部门的规章、标准的管理规章制度。积极防治废水、噪声等有害物质对环境的污染与危害，按维修作业工艺要求设有噪声处理工程和处理废气的装置与设施。 1.4.6人员条件

A、企业经理：具有大专以上文化程度，从事白酒酿造加工生产行业经营（管理）工作四年以上或经济（技术）管理工作八年以上。

B、技术人员：至少有两名酿酒或食品专业工程师或高级工程师（或具有中级专业技术职称任职资格的工程技术人员）负责持术工作。技术人员数，不少于生产人员数的5％。

C、质量检验人员：至少有三名经过行业培训，取得产品质量检验员资格的人员，负责质量把关工作。其中一名经过总检验员培训，担任总检验员。

D、管理人员：至少有三名经过培训的财务结算人员，有一名经过培训的统计人员。上述人员均应具有本专业任职资格证件。 E、技术工人：企业工种设置应与其从事的生产范围相适应，各工种技术人人数符合生产规模、生产工艺的要求。企业技术工人中高级工不少于10％，中级工不少于20％。生产工人应经行业培训，持证上岗。 1.4.7项目进展建议

根据省、市主管部门及环保单位要求，加快整改，落实进度计划，从项目的可行性研究报告被批准之日起，至投产的工程进度，六个月内完成。 1.4.8研究结论

A、本项目立项依据充分，符合国家产业发展。 B、生产规模及产品方案构成合理。

C、采用的生产技术工艺设备及加工工艺技术成熟可靠，符合规范要求。 D、产品国内外需求市场广阔，需求量大，具有很好的市场前景。

E、项目在财务上是可行的，有明显经济效益和社会效益，投资回收期短，并有较强的抗风险能力。

1.5主要经济技术指标 项目主要技术经济指标表 序号 1 2 3 4 5 6 7 8 项目名称 项目占地面积 项目建筑面积 项目总资金 流动资金投入 固定资产 达产年产量 年销售收入 总成本 单位 平方米 平方米 万元 万元 万元 吨 万元 万元 指标 7387.06 1119.10 800.00 235.00 565.00 1000.00 8000.00 20.70 备注 不含土地购置费 1

9 10 11 12 经营税金及附加 毛利润 所得税 纯利润 万元 万元 万元 万元 4080.00 1855.30 463.83 1391.47 第二章 项目背景

2.1项目提出的背景和依据

2.1.1国家产业和行业发展背景

我国有广阔的白酒销售市场，酿酒是一项千古不衰的永恒产业。近年来，随着社会经济的迅速发展和人民生活水平的提高，酒的销量也在不断增长，尤其是中高档白酒和具有保健功能的白酒需要量有继续上升趋势。据国家轻工总会统计，目前我国每年白酒总产量已达780万吨。广阔的白酒市场能为成千上万的酿酒企业带来巨大经济效益。 2.1.2项目提出的依据

（1）、省、市有关粮食深加工行业的。 （2）《*****城市总体规划》。 （3）《*****规划纲要》。

（4）项目承建单位提供的有关基础资料。 2.1.3项目建设意义

*****是国家批准的沿边开放城市，是实施《*****规划纲要》的重要窗口城市和地区，今年*****又被国家批准为国际合作示范区，本项目的实施，是促进*****老工业基地振兴和*****产业结构调整的需要，对于全面落实《*****规划纲要》，进一步建设*****国际合作示范区，具有十分重要的意义。*****目前的支柱产业主要有能源、电力、纺织、矿产、木制品加工、农（海）产品加工等。处于*****三国交界优越的地理优势，具有进一步发挥食品加工行业的区位优势和市场优势，努力开发适应市场需要的优质白酒，提高工作效率，降低成本，增强企业市场竟争力。调整产品结构，提高白酒酿造和调制技术档次，为适应白酒酿造工艺的发展潮流，提高酿造精度、口味品质，以及高端品质的要求。实现工艺技术创新，产品升级，增强竟争力，白酒酿造生产的高效、低耗、低成本和低污染，使企业获得快速发展。

本项目经初步论证，技术路线、工艺设计以及设备选型均有可靠的科学依据。厂区地域宽阔，交通方便，周边环境较好。承办单位有雄厚的技术力量和较强的资金筹措能力，项目建设，技术上可行，经济上合理，符合建立现代企业产业，通过财务核算分析，本项目总投资800万元，建成达产后年利润可达到1391.47万元，投资利润173.93％，投资回收期为1年（税前）。项目盈利能力强，有较好的经济效益、社会效益。

综上所述，本项目是根据调整产业经济结构，加快科技产业化进程、推进产、加、销一体化建设的需要面整改的，它对于增加白酒酿造深加工行业的附加值，提高综合效益，增加农民收入和社会效益具有极其重要的意义。因此，本项目是可行的。 第三章 市场需求预测 3.1白酒酿造行业情况 2011年，*****规模以上白酒企业产量16.03万公斤，较上年同比增长11.40％；销售收入5400万元，增长21.88％；利税总额1625.7万元，增长12.54％。全市地方酒业税收突破千万元，地方酒业从业人员200余人。 3.2白酒酿造行业市场分析

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对酒质的要求很高，中国有着悠久的酒酿造历史，并且有着深厚的酒文化底蕴，消费者在酒质的品鉴方面一般都有一定素养，加之喝酒的传统悠久，因此消费者更看重的是酒本身的口感和品质，无论价格高低，只要酒的品质好，消费者都能接受。除一些品牌白酒系列产品之外，本产品在本地高、中、低档白酒市场也都有着一定份额。产品凭借其品质，经过的精心运作和宣传，已被消费者所接受。

因此，要发展我市白酒酿造业，满足白酒市场的需求，一是要提高产品品质，满足市场需求。二是必须提高工作效率，降低成本，通过工艺技术创新，产品升级，使企业的市场竟争力得到增强。在白酒酿市场上占有更大的份额，从而使企业也获得较快发展。 3.3产品方案及建设规模 3.3.1建设规模

建设年设计产量达1000吨白酒生产线。总建筑面积1119.10平方米。 第四章 建设地点条件与厂址状况 4.1动力 4.1.1电负荷

新建项目装机容量1500KW、电消耗720kwh/年，电由*****供电所提供。 4.1.2水量

给水系统分生产循环用水、生活用水，年用水13000吨。（由自来水管线直接提供） 4.2项目有利条件

（1）项目建设地点为**********经济合作区3号小区，不需占用耕地，符合国家的土地使用。

（2）该项目承办单位掌握了科学的、先进的生产技术，有成熟的工艺流程和设备管理能力。 4.3厂址

4.3.1厂址选择的原则

（1）遵循国家有关，项目建设不占用耕地。

（2）建厂条件优越，水、电供应有保障，交通方便。

4.3.2地理位置：项目建设在**********经济合作区，交通运输十分便捷，区内供水、供电、供气基础设备完善。该建设地点环境状况良好，地上和地下均未被污染，适合于项目建设。符合*****整体规划，*****重点发展食品加工工业。

4.3.3厂区占地面各7387.06平方米，建筑面积1119.10平方米，地势较高，远离居民区，周围无任何污染源。

4.3.4公用工程：根据项目需要，设有职工生活福利设施。 4.3.5自然条件

常年主要风向： 北、西北；东、东南、西南风 冬季主要风向： 北风 夏季极端最高气温： 31℃ 冬季极端最低气温： -25.7℃ 一昼夜最大降雨量： 156.69mm 历年平均相对温度： 63％ 最大冻结深度： 1.26m 地震烈度： 7度

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第五章 生产技术方案 5.1产品质量标准

产品生产标准执行国家要求标准。 5.2技术工艺流程 5.2.1酿造白酒

1、原料粉碎。原料粉碎的目的在于便于蒸煮，使淀粉充分被利用。根据原料特性，粉碎的细度要求也不同，薯干、玉米等原料，通过20孔筛者占60%以上。

2、配料。将新料、酒糟、辅料及水配合在一起，为糖化和发酵打基础。配料要根据甑桶、窖子的大小、原料的淀粉量、气温、生产工艺及发酵时间等具体情况而定，配料得当与否的具体表现，要看入池的淀粉浓度、醅料的酸度和疏松程度是否适当，一般以淀粉浓度14～16%、酸度0.6～0.8、润料水分48～50%为宜。

3、蒸煮糊化。利用蒸煮使淀粉糊化。有利于淀粉酶的作用，同时还可以杀死杂菌。蒸煮的温度和时间视原料种类、破碎程度等而定。一般常压蒸料20～30分钟。蒸煮的要求为外观蒸透，熟而不粘，内无生心即可。 将原料和发酵后的香醅混合，蒸酒和蒸料同时进行，前期以蒸酒为主，甑内温度要求85～90℃，蒸酒后，应保持一段糊化时间。

4、冷却。蒸熟的原料，用扬渣或晾渣的方法，使料迅速冷却，使之达到微生物适宜生长的温度，若气温在5～10℃时，品温应降至30～32℃，若气温在10～15℃时，品温应降至25～28℃，夏季要降至品温不再下降为止。扬渣或晾渣同时还可起到挥发杂味、吸收氧气等作用。 5、拌醅。固态发酵麸曲白酒，是采用边糖化边发酵的双边发酵工艺，扬渣之后，同时加入曲子和酒母。酒曲的用量视其糖化力的高低而定，一般为酿酒主料的8～10%，酒母用量一般为总投料量的4～6%（即取4～6%的主料作培养酒母用）。为了利于酶促反应的正常进行，在拌醅时应加水（工厂称加浆），控制入池时醅的水分含量为58～62%。 6、入窖发酵。入窖时醅料品温应在18～20℃（夏季不超过26℃），入窖的醅料既不能压的紧，也不能过松，一般掌握在每立方米容积内装醅料630～0公斤左右为宜。装好后，在醅料上盖上一层糠，用窖泥密封，再加上一层糠。

发酵过程主要是掌握品温，并随时分析醅料水分、酸度、酒量、淀粉残留量的变化。发酵时间的长短，根据各种因素来确定，有3天、4～5天不等。一般当窖内品温上升至36～37℃时，即可结束发酵。

7、蒸酒。发酵成熟的醅料称为香醅，它含有极复杂的成分。通过蒸酒把醅中的酒精、水、高级醇、酸类等有效成分蒸发为蒸汽，再经冷却即可得到白酒。蒸馏时应尽量把酒精、芳香物质、醇甜物质等提取出来，并利用掐头去尾的方法尽量除去杂质。 5.2.2、白酒的勾调

A、确定消费市场的口味，即确定目标；

B、酒体设计：a、香型；b、酒度；c、理化指标；d、档次价位。 C、选料：按勾兑酒体设计进行选料；

D、勾调：由骨架成份调酒液、协调成份糖、调味酒共同勾调而成。 5.2.3、保健酒生产

A、确定保健原料配方； B、保健原料预处理； C、泡制； D、过滤； E、勾调；

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5.3主要设备选择

根据节省投资的原则，本项目拟采用全部国产设备，为了保证设备的先进、成熟、安全、可靠，拟采用本行业的定点生产设备，做到采用价格低、质量好、运行可靠的设备。主要设备如下：

A、全自动白酒酿酒机1套； B、全自动灌装生产线一套； C、储酒罐100件； D、化验设备一套； 5.4供电、给水、供热 5.4.1供电

根据本项目要求，供电系统包括：室外电缆及路灯、车间动力、照明及防雷接地；办公室、库房及其它动力照明、防雷、防火等。 （1）供电电源

本项目的供电容量及供电可行性较为优越，其电源由当地变电所供给，电源以架空方式引到生产车间。

（2）用电负荷： 总装机容量：约1500KW （3）供电系统

本项目根据用电量，直接由电网接入，供全厂电源。用电有关设备选用安全、可靠、节能和优质合格的Y型电机。 （4）防雷与接地

各车间配套设施均为第三类防雷建筑物，其接地电阻小于30Ω；变压器中心点直接接地，接地电阻小于4Ω；各低压进户线要求做重复接地，接地电阻小于10Ω。 （5）通讯

选用程控电话对外业务联系使用，电话电缆沿专用设置的电缆沟内敷设。 5.4.2给水

（1）水源：厂区的生产和生活用水均由自来水管线直接供给。 （2）用水量：全厂生产和生活用水约13000吨/年。

（3）给水系统:厂区生产与生活用水、消防用水，由园区输水管线送至供给。 5.5总平面布置与运输 5.5.1平面布置原则

一是符合环保、安全及消防要求。

二是在保证生产流程合理的前提下，具有合理的功能分区，尽量减少和避免生产事故发生。 三是公共服务建筑物布置在主要出入口处，便于内外联系。 5.5.2平面布置

根据项目区地形特点，对生产作业场及设备工艺流程安排尽量做到布置合理。 第六章 环境保护 6.1概述

环境保护是我国的基本国策之一，随着我国经济的发展，环境保护已到了刻不容缓的地步。新建工程周围没有污染源，环境状况良好，因此新建工程必须保护好环境减少污染。所以本工程在设计时重点考虑，严格执行环保要求，实行三同时，对于生产中产生的废物进行环保处理。

6.2设计依据

★《中华人民共和国环境保》

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★《中华人民共和国水污染防治法》 ★《环境空气质量标准》GB3095－1996

★《*****省污水综合排放标准》DB 21/1627－2008 ★《工业企业厂界环境噪场排放标准》GB 12348－2008 ★《环境影响评价法》

★《建设项目环境保护管理条例》 6.3建设地点环境现状

6.3.1本项目建在**********经济合作区3号小区，周边环境状况良好，地质构造稳定，大气和地下均未被污染。

6.3.2厂址周围的水体、大气、土壤均比较净化。 6.4主要污染物与污染源

该项目在生产过程中基本无废水、废气、废渣产生，在生产过程中主要有极少量生活污水，少量噪音产生。

1、污水: 主要来自生活污水

2、噪音: 主要为机器运转中产生的少量噪音 6.5综合利用与治理方案 （1）污水

生活污水及地表雨水经沉降池沉降和监测，使处理后的污水COD的含量在50mg/L以下，符合环保要求，通过地下排水管线排入排水沟，故不计入考虑。 （2）噪音：

购置消声器安装于通风设备配备的风机口，用于降低风机产生的噪音。对产生噪声的大型生产设备设置隔声罩并采取隔振基座、隔振吊架、隔振支架等措施降低固体震动噪音。与设备相连的管道及管道支撑构件采用隔振垫、避振软管、避振托架通过管道穿墙和楼板隔振处理等降低噪音污染。使作业场的环境噪声控制在85分贝以下，保证达到国家规定指标，符合环保标准。（以上避振配件均可在环保设备公司购得） 6.6、绿化

为美化厂区环境以及净化大气环境，同时使用其噪场得到控制，根据厂区实际情况采取周围种树，厂内闲置场地种草、栽花进行绿化，以实用性和经济性兼顾为原则。

以上排水管道、避振配件及轴流风机的建造和环保设备的购买及厂区绿化总计需要20万元。

第七章 职业安全卫生与消防 7.1职业安全卫生设计依据 （1）《工业企业设计卫生标准》J36-79； （2）《工业企业照明设计标准》GB50034； （3）《工业企业建设项目卫生评价规范》； （4）《工业企业噪声控制设计范围》GB87-85。 7.2职业危害因素的分析及防治措施 7.2.1职业危害因素：

自然灾害、用电设备、机器运转。 7.2.2防治措施：

（1）建筑物做好防雷及接地设计，以防雷电伤害。

（2）用电设备，应采用可靠的安全保护措施，按操作规程执行操作步骤，并对机器线路做定期检查，防止设备、线路对人的伤害。

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（3）生产工作员必须穿带工作服及防护用具。并加强安全管理，制定安全规章制度，配备专兼职安全保卫人员，在机器运转中严禁触摸，严格遵守操作规程，做到防患于未然，按时发放职工劳动保护用品。

（4）工在工作时间的安全卫生条件要严格按照《劳动法》和《职业病防治法》的有关规定执行。

（5）配备必要的卫生设施、急救设施、休息室必须完善，如发生意外事故，必须能采取一定的急救措施来保障职工的安全，职工定期做好健康检查。 7.3消防

7.3.1本工程项目根据《建筑设计防火规范GBJ1687》规定，建筑物耐火等级为丁级。 7.3.2设置室内消火栓及急救消防器材，如泡沫灭火器，灭火粉。 7.3.3厂区总图严格按照防火要求布置建筑物间距及道路。

7.3.4如发生火灾，报予*****消防队急救。故本项目不设专职消防机构，只设专职安全岗位人员。

第八章 企业组织与劳动定员 8.1企业组织及工作制度 8.1.1企业组织形式

本企业目前仍执行总经理负责制，实行厂部、车间、工段分级管理，实行各项经济责任制。 8.1.2企业组织机构的设置

本项目建设的组织系统及定员，根据生产工艺，设备管理要求而编制的，设车间流水作业工段；动力部门设供水站、变电室及各职能科室。 8.1.3工作制度

本项目根据车间生产工艺流程和生产设备的物点采用连续工作制度。根据年生产规模指标要求及生产作业的特殊性，暂定年生产300天。 8.2全厂定员

8.2.1根据精密铸件制造行业工艺要求及管理的需要，人员编制达到合理可行。工人配备的原则以岗定员，并参照国内同类规模、同类型企业的劳动定员为依据进行制定编制。

8.2.2根据设备规模及工程项目年计划指标要求，全厂定员暂定为30人，其中有资质各类管理人员5人，高级技术工人15人，质检人员2人，其中为保管及后勤人员。 第九章 项目实施进度建议 9.1项目实施进度

项目实施时期各阶段的进度安排建议，建议进度是指项目立项，项目可行性研究报告批准之日起，至投产为止的工程建设进度。 9.2项目进度建议

根据省、市主管部门及建设单位要求加快整改建设，落实设备引进，缩短建设周期，建设工程实施按计划进行。 9.3实施准备

可行性研究报告委托、编制可研报告评估、审批。 9.4工程设计

可行性研究报告批准、批复、资金落实，立即进行实施建设。 9.5设备引进

建设实施可交叉进行。 9.6竣工达产预计进度

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整改验收合格后，可进行1个月的试生产，然后转入正常生产。 2012年9月－2013年3月为建设期（其中试生产为1个月） 1、可研报告编制批复； 2、环评报告编制批复； 3、设备安装； 4、全面安装调试； 5、验收合格投入生产。

第十章 投资估算与资金筹措 10.1总投资

建设项目总投资：800万元

（1）直接固定资产投资： 505万元 （2）电力、水利工程及设施： 40万元 （3）环境保护工程： 20万元 （4）流动资金： 35万元 10.2投资估算 10.2.1估算依据

a、国家、住建部颁发的《建设项目经济评价方与参考》； b、项目所需的配套设备，按生产厂家报价资料逐台进行计算； c、项目建设工程费按*****现行建筑造价扩大指标进行估算； d、项目安装工程费按各单项工程、安装工程费率进行计算。 10.2.2投资估算

a、建设资产投资估算

建设项目投资总额： 565万元 其中：

1 2 3 4 5 建筑物 设备购置及安装 电力工程及设置 水力工程及设施 环保工程 360.00 145.00 22.00 18.00 20.00 36.5％ 14.7％ 2.2％ 1.8％ 2.0％ b、流动资金： 235万元

参照同类厂家现行流动资金投放、周围状况，估算本项目建成投产后，正常生产年份需投放流动资金235万元。 c、投资构成分析：（见附表2资产一览表） 10.3资金筹措

本项目企业自筹建设投资800万元。 10.4资金使用和管理

项目投资总额为800万元，其中固定资产投资505万元，环保及水利、电力投资60万元，流动资金235万元，建设过程由监理单位全程监理，严格按计划、地点、规模、标准等内容组织实施，并组织专门班子、加强管理，整个项目建设资金的管理将在科学预算的基出上严格管理。

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第十一章 经济效益和社会效益分析 11.1经济效益分析 11.1.1编制说明 （1）本项目经济效益分析依据国家、建设部发布的《建设项目经济评方法与参数》，（第二版）并按照国家及省、市的有关法规、及建设单位提供的有关资料进行编制。

（2）根据产品性质，产品按税率17％计算；消费税从价比例税率20%;从量定额税率是0.5元/500克;按25％缴纳企业所得税。 11.1.2产品成本估算 估算说明：

原材料、燃料及动力消耗均按生产工艺设计定额与*****现行价格计算。 11.2生产成本及经营成本估算

11.2.1原材料及其他材料由周边提供，根据每年的材料用量估算出正常年成本费用为750万元。 11.2.2生产耗电720/kwh，每度电按当地电价计算，需耗用动力费15.4万元。用水600吨， 11.2.3工资及附加：项目劳动定员总数30人，平均每人月工资额为1200元，工资附加费提取工资额的14％，计算年工资及附加492.5万元。

11.2.4固定资产折旧：固定资产投资中的工程费用形成固定资产505万元，采用平均年限折旧的方法计算，残值率取5％。建筑物折旧年限均为20年，设备折旧年限均为10年，综合计算年折旧额为36.58万元。

11.2.5设备维修费用：本项目为先进机械加工工艺设备折旧及损坏程度一般，设备维修费用按设备折旧额的30％，即10.97万元。

11.2.6管理费：主要包括企业经费、职工教育费、办公经费、劳动保险费等，按工资福利1％计提、年管理费用49.2万元。

11.2.7销售费用：按销售额的1％计提，即80万元。

11.2.8损 耗 费：按外购材料费的1％计提取，即7.5万元。 11.2.9运 输 费：50万元每年。

11.2.10无形资产摊销费：前5年每年144万元。 11.3总成本估算

将上述各项费用汇总，年总成本费用为20.7万元。 11.4产品产量、销售收入及税金估量

11.4.1根据项目产品方案和产品市场调查，本项目达产后年销售收入8000万元。 11.4.2根据税法，年上缴税金及附加4080万元。 11.5财务分析 11.5.1损益表

根据以上计算编制了损益表，达产年利润总额为1391.47万元，年上缴所得税额463.83万元，企业每年从所得税后利润中提10％盈余公积金。 通过损益表计算的各项评价指标如下表 序号 名称 单位 指标 1 投资利润率 ％ 173.93 9

2 销售利税率 ％ 74.19 数据表明，项目建成后，投资利润率173.93％，高于行业基准投资利润率，销售利税率74.19％，对*****及*****省经济发展的贡献较大。 11.5.2财务盈利分析

从全部投资的解度计算了本项目的现金流量，结果如下：

评价指标表 序号 1 2 3 指标 财务内部收益率 动态投资回收期 财务净现值 （i＝12％） 单位 ％ 年 万元 所得税前 38 3.1 1588.68 所得税后 28 3.8 1070.40 备注 含建设期 本项目财务内部收益率高于设定的基准折现率（i＝12％），财务净现值大于零，投资回收期低于规定标准，投资利润和销售利税率均较高，项目在财务上是可行的。 11.6不确定性分析 11.6.1盈亏平衡分析

企业正常生产年份，以生产能力利用率计算的盈污平衡点为： 年固定总成本

BEP= ×100％ 年销售收入－年可变总成本－年税金及附加 1024.7

＝ ×100％ 8000－1040－4080 ＝35.58％

当企业生产能力达到35.58％时，即可达到盈亏平衡 11.6.2敏感性分析

考虑到项目实施过程中一些不确定因素对项目财务内部收益率、财务净现值和投资回收期的影响，分别对销售收入、固定资产投资以及总成本三个敏感性因素增加和减少5％和10％的单因素变化进行了敏感性分析。三者在5％、10％的变化幅度内，变化因素的财务内部收益率均高于行业的基准折现率（i＝12％），财务净现值均大于零，投资回收期符合建设标准，四者比较，销售收入的变化对财务分析的影响比最大，其次为总成本和固定资产投资。 （详见敏感性分板表）

通过对项目的盈亏平衡点及敏感性进行分析，本项目从经济评价上看是可行的。 11.7社会效益分析

本项目实施达产后，年销售收入8000万元，同时可安排30人就业，项目每年可为国家增加税收453.93万元，为促进*****工业的发展奠定基础。 11.8结论

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本项目具有较明显的经济效益和社会效益。主要财务评价指标均高于同行业的基准水平，企业有按计划自筹资金的能力。项目区原料充足，产品市场前景可观，技术线路、工艺设计，以及设备选型都有可靠的科学依据，厂址选择合理，厂区内总图布置科学。项目建设工期都能按期完成，投资回收期短，可达到投资少见效快的目的，同时为促进行业的快速发愁眉苦脸，满足行业发展新形势的需要做贡献。

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